ORDONANŢA DE URGENŢĂ nr. 26 din 13 martie 2002 (*actualizată*) privind organismele de plasament colectiv în valori mobiliare (actualizată până la data de 30 septembrie 2003*)
Text cu caracter informativ. Numai versiunea publicată în Monitorul Oficial al României este cea oficială.
Supravegherea de către C.N.V
a activităților reglementate de prezenta ordonanță de urgență are drept principal obiectiv asigurarea transparenței, a unei conduceri adecvate și a unei administrări prudentiale a organismelor de plasament colectiv în valori mobiliare în scopul protecției investitorilor și al asigurării stabilitatii, competitivitatii și a unei bune funcționari a sistemului financiar din România, în acord cu prevederile legislației comunitare aplicabile în domeniu.
C.N.V
își va exercita puterea de supraveghere prin verificarea modalitatii în care regulile stabilite de prezenta ordonanță de urgență și reglementările C.N.V
emise în aplicarea acesteia sunt respectate de persoanele și organismele autorizate și este indreptatita sa adopte măsurile necesare în cazul încălcării acestora.
În exercitarea atribuțiilor și prerogativelor cu care a fost investită C.N.V
va putea
sa convoace motivat și sa audieze administratori, auditori, directori executivi și orice alte persoane care au legătură cu activitatea organismelor de plasament colectiv în valori mobiliare
sa ceara motivat convocarea ședințelor consiliilor de administrație sau a adunărilor generale ale acționarilor și sa propună puncte pe ordinea de zi a acestora
să solicite instanțelor de judecată sa dispună convocarea ședințelor consiliilor de administrație ori a adunării generale a acționarilor în cazul în care persoanele obligate prin lege nu s-au conformat prevederilor lit. b).
Pentru apărarea interesului public sau al investitorilor C.N.V
poate decide suspendarea ori limitarea temporară a emisiunii și/sau răscumpărării titlurilor de participare ale unui organism de plasament colectiv în valori mobiliare.
Actul de suspendare va specifică termenul și motivatia suspendării. Suspendarea se poate prelungi și după expirarea termenului inițial stabilit, în situația în care motivul de suspendare se menține.
În cazul în care durata totală a suspendării depășește un an, C.N.V
va retrage autorizația organismului de plasament colectiv în valori mobiliare.
C.N.V
este abilitata să solicite persoanelor autorizate în conformitate cu prevederile prezentei ordonanțe de urgență furnizarea de date și informații și transmiterea de documente și înregistrări în modalitățile și termenele stabilite de C.N.V.M.
Prevederile alin. (1) se aplică și auditorilor autorizați ai societăților de administrare a investițiilor. Auditorii au obligația sa informeze C.N.V
în termen de maximum 24 de ore în legătură cu orice acte sau fapte descoperite în exercitarea atribuțiilor ce le revin, care ar fi de natura sa constituie neregularități în administrare sau încălcări ale prevederilor legale ce guvernează activitatea societății de administrare a investițiilor, inclusiv angajamente sau prestații de natura sa prejudicieze ori sa crească riscul asupra organismelor de plasament colectiv în valori mobiliare administrate.
Prevederile alin. (2) se aplică și auditorilor depozitarilor, dar numai în legătură cu activitatea acestora în calitate de depozitar.
Sunt subiecte ale supravegherii consolidate de grup financiar persoanele care fac parte cel puțin din următoarele categorii
sunt direct sau indirect controlate de o societate de administrare a investițiilor ori de o societate de servicii de investiții financiare
controlează direct sau indirect o societate de administrare a investițiilor ori o societate de servicii de investiții financiare
sunt direct sau indirect controlate de aceeași persoana care controlează direct ori indirect o societate de administrare a investițiilor sau o societate de servicii de investiții financiare
sunt societăți comerciale la care una dintre persoanele precizate la lit. a)-c) deține minimum 20% din capitalul social.
C.N.V
va stabili prin reglementări condițiile de identificare a persoanelor implicate și de definire și determinare a grupurilor financiare relevante în scopul verificării condițiilor prevăzute la alin. (1) și pentru a stabili subiectii supravegherii consolidate de grup financiar.
Supravegherea consolidata de grup financiar se realizează de către C.N.V
împreună cu B.N.R., C.S
ori cu orice alta instituție sau autoritate publică, română ori străină, care are atribuții legale de supraveghere a instituțiilor financiare, după caz.
Administratorii societăților comerciale care aparțin unui grup financiar sunt obligați sa furnizeze toate datele și informațiile necesare pentru stabilirea apartenentei la respectivul grup financiar și vor coopera pentru aplicarea dispozițiilor privind supravegherea consolidata a grupului.
Administratorii, directorii și orice persoană implicata, direct sau indirect, în operațiuni sunt obligați sa notifice C.N.V.M., în termen de 48 de ore, apariția oricărei situații de incompatibilitate.
În cazul în care C.N.V
este sesizată sau se autosesizeaza și constata ca influența unui acționar prejudiciază administrarea prudentiala a unei societăți de administrare a investițiilor sau a unei societăți de investiții ori supravegherea eficace a activității acestora, aceasta poate adopta măsura suspendării exercitării dreptului de vot pentru o parte din acțiunile acestuia, dar nu pentru mai mult de 50% din totalul deținerii, pe o perioadă de cel mult un an.
C.N.V
poate solicita societății de administrare a investițiilor și societății de investiții, specificand și termenul pentru răspuns
numele și datele de identificare ale acționarilor, precum și alte informații utile în legătură cu aceștia
în cazul în care acționar este o persoană juridică, numele și datele de identificare ale acționarilor acesteia, precum și alte informații utile în legătură cu aceștia, incluzând persoanele care controlează aceasta entitate
în cazul în care acționar este un fond deschis de investiții, numele și datele de identificare ale societății de administrare a investițiilor care îl administrează.
C.N.V
va emite norme care să stabilească modalitatea de înlocuire a societății de administrare a investițiilor sau a depozitarului.
În cazul în care în legătură cu un depozitar reglementat de prezenta ordonanță de urgență se declanseaza procedurile de supraveghere sau administrare specială a B.N
ori procedura de faliment, C.N.V
poate solicita administratorului desemnat de B.N.R., respectiv lichidatorului, următoarele
transferul și restrictionarea la registrul independent unde acestea sunt înregistrate și, după caz, la registrele emitenților ale valorilor mobiliare pe care organismul de plasament colectiv în valori mobiliare administrat le deține
transferarea temporară a disponibilităților în numerar de la respectivul depozitar în contul special al C.N.V
deschis la trezoreria statului în acest scop.
Regulile privind transferul activelor prevăzute la art. 63 alin. (1) vor fi stabilite prin reglementări ale C.N.V.M.
În cazul în care o societate de administrare a investițiilor intră în situația de imposibilitate de a-și îndeplini obligațiile față de un organism de plasament colectiv în valori mobiliare administrat, C.N.V
va desemna, cu caracter temporar, un administrator care are ca atribuții principale următoarele
administrarea temporară a organismului de plasament colectiv în valori mobiliare
transferul administrării către o alta societate de administrare a investițiilor și publicarea acestei situații.
C.N.V
va putea declansa oricând o procedură de supraveghere a administrării unei societăți de administrare a investițiilor, înainte de aplicarea prevederilor alin. (3).
C.N.V
va putea stabili prin reglementări proprii alte măsuri pe care o societate de administrare a investițiilor, un depozitar și un organism de plasament colectiv în valori mobiliare trebuie să le îndeplinească, respectiv alte restrictii la care acestea vor trebui să se supună, în cazul apariției unei situații de criza.
Situațiile financiare și cele privind operațiunile oricărei entități supuse autorizării, supravegherii și controlului C.N.V
vor fi elaborate în conformitate cu prevederile legale în vigoare și cu reglementările specifice emise de C.N.V
Situațiile financiare vor fi verificate și certificate de auditori financiari, membri ai Camerei Auditorilor Financiari din România.
Abrogat.
Încălcarea dispozițiilor prezentei ordonanțe de urgență și a reglementărilor adoptate în aplicarea acesteia se sancționează administrativ, contraventional sau penal, după caz.
Constituie contravenții următoarele fapte
desfășurarea neautorizata sau cu încălcarea termenilor prevăzuți în autorizare a oricăror activități sau operațiuni pentru care prezenta ordonanță de urgență prevede obligativitatea autorizării de către C.N.V.M.
nerespectarea prevederilor legale privind incompatibilitățile
nerespectarea prevederilor privind limitele de detineri prevăzute în prezenta ordonanță de urgență
nerespectarea prevederilor cap. 5 din titlul IV
nerespectarea normelor de publicitate și a obligațiilor de transparenta prevăzute de prezenta ordonanță de urgență
abrogată
ținerea evidentelor de către organismele de plasament colectiv în valori mobiliare, respectiv de societățile de administrare a investițiilor, în alte condiții decât cele prevăzute de prezenta ordonanță de urgență sau de normele adoptate în aplicarea acesteia
nerespectarea obligațiilor de certificare a situațiilor financiare sau certificarea lor de persoane neautorizate
nerespectarea de către depozitar a obligațiilor ce îi revin potrivit dispozițiilor prezentei ordonanțe de urgență
nerespectarea obligațiilor prevăzute în prezenta ordonanță de urgență privind notificarea către C.N.V
în termenele și condițiile specificate
nerespectarea de către auditorii financiari a prevederilor art. 86 alin. (1), (5) și (9)
nerespectarea oricăror alte prevederi ale prezentei ordonanțe de urgență și ale regulamentelor C.N.V
emise în aplicarea acesteia privind condițiile exercitării unei activități sau desfășurării unei operațiuni.
Autorizația emisă de C.N.V
va fi anulată dacă a fost obținută prin furnizarea de informații false, inexacte, incomplete sau care au indus în eroare.
Săvârșirea vreuneia dintre contravențiile stabilite la art. 89 se sancționează cu
amenda contravențională
următoarele sancțiuni contravenționale complementare
suspendarea autorizației
retragerea autorizației.
Sancțiunile contravenționale prevăzute la alin. (1) pot fi aplicate cumulativ, după caz.
Sancțiunile contravenționale prevăzute la alin. (1) pot fi aplicate cumulativ cu cele administrative.
În cazul aplicării sancțiunii retragerii autorizației persoana juridică titulara, administratorii, directorii executivi și alte persoane cu funcții de decizie în cadrul acesteia, precum și persoanele fizice titulare de autorizație sunt lovite de interdicția de a desfășura direct sau indirect, individual ori împreună și în legătură cu terți, activitățile la care se referă autorizația, pe o durată de 3 ani începând să curgă la data aplicării sancțiunii.
Prevederile alin. (4) se aplică în mod corespunzător și în cazul anulării autorizației.
La cererea expresă a persoanei în cauza C.N.V
poate reduce perioada de interdicție prevăzută la alin. (4) cu luarea în considerare a circumstanțelor personale și reale, dar nu cu mai mult de 2 ani.
În cazul sancțiunilor contravenționale cu amendă nu se aplică prevederile art. 28 și 29 din Ordonanța Guvernului nr. 2/2001 privind regimul juridic al contravențiilor, cu modificările și completările ulterioare.
Săvârșirea contravențiilor prevăzute la art. 89 se constata de către persoanele împuternicite în acest scop de C.N.V.M.
C.N.V
poate delega persoanelor prevăzute la alin. (1) numai puterea de a aplica sancțiunea amenzii, în condițiile și limitele stabilite prin reglementările sale.
La primirea actelor de constatare C.N.V
poate dispune extinderea investigatiilor, luarea de măsuri conservatorii și audierea persoanelor vizate, respectiv sancționarea faptelor controlate.
Decizia de sancționare își produce efectele începând cu data notificării sale persoanei sancționate.
Notificarea se face prin scrisoare recomandată, cu confirmare de primire, sau prin publicare în Buletinul C.N.V.M.
La individualizarea sancțiunii se va ține seama de circumstanțele personale și reale ale săvârșirii faptei și de conduita făptuitorului.
În cazul săvârșirii repetate, în decurs de 3 ani, a uneia dintre contravențiile prevăzute la art. 89 sau în cazul săvârșirii contravenției de către o persoană condamnata pentru săvârșirea, în decurs de 3 ani precedand constatarea acesteia, a unei alte contravenții dintre cele prevăzute la art. 89, cumulativ cu sancțiunea stabilită, alta decât amenda, se aplică și maximul amenzii prevăzute pentru ultima contravenție săvârșită.
În cazul constatării săvârșirii a doua sau mai multe contravenții ce urmează să fie sancționate, sancțiunile prevăzute pentru fiecare dintre ele se aplică cumulativ.
Pentru contravențiile săvârșite în condițiile alin. (2) și (3) aplicarea dispozițiilor alin. (1) se face numai cu privire la stabilirea duratei interzicerii exercitării activităților la care se referă autorizația.
Limitele amenzilor se stabilesc în funcție de gravitatea faptei săvârșite, după cum urmează
între 0,5% și 5% din capitalul vărsat pentru persoanele juridice
între 3.000.000 lei și 3.000.000.000 lei pentru persoanele fizice.
Limitele minime și maxime ale amenzilor se actualizează prin hotărâre a Guvernului.
C.N.V
poate sanctiona cu avertisment scris sau publicat faptele săvârșite din culpa care nu au cauzat daune patrimoniale semnificative ori prejudicii de alta natura persoanelor fizice sau juridice aflate sub incidența prezentei ordonanțe de urgență ori protecției investitorilor, dacă asemenea fapte nu sunt săvârșite în condițiile art. 92 alin. (2) sau (3).
În cazul sanctionarii persoanelor juridice C.N.V
poate aplica sancțiuni pentru contravenția respectiva și persoanelor fizice cărora, în calitate de administratori, reprezentanți legali ori exercitând de jure sau de facto funcții de conducere ori exercitând cu titlu profesional activități reglementate de prezenta ordonanță de urgență, le este imputabilă respectiva contravenție pentru ca, deși trebuia și puteau sa prevină săvârșirea ei, nu au făcut-o.
Persoanele fizice prevăzute la alin. (1) sunt ținute și la repararea prejudiciilor patrimoniale cauzate prin fapta constituind contravenție. Dacă fapta este imputabilă mai multor persoane, acestea sunt ținute solidar la repararea prejudiciului cauzat.
Termenul de prescripție pentru faptele incriminate la art. 89 este de 3 ani.
Săvârșirea cu intenție a faptelor prevăzute la art. 21 alin. (2), art. 37 alin. (2), art. 62 alin. (1) și (2), art. 65, 68 și la art. 89 alin. (1) lit. a), care au produs prejudicii de natura patrimonială și/sau nepatrimonială, directe sau indirecte, investitorilor ori unor terțe persoane, și care au fost de natura sa producă perturbatii majore în funcționarea pieței de capital, constituie infracțiune și se pedepsește cu închisoare de la 6 luni la 5 ani sau cu amendă în limitele prevăzute de legea penală și cu pedeapsa accesorie a interdicției de a desfășura activități supuse autorizării C.N.V
pentru o perioadă cuprinsă între 3 și 5 ani.
Termenul de prescripție pentru faptele prevăzute la art. 97 este de 5 ani.
C.N.V
va adopta și va urmări aplicarea reglementărilor emise pentru punerea în aplicare a prevederilor prezentei ordonanțe de urgență.
Entitatile care desfășoară activități în baza unor autorizații emise anterior de către C.N.V
vor beneficia de o perioadă de grație de 12 luni de la data intrării în vigoare a prezentei ordonanțe de urgență pentru a se încadra în condițiile prevăzute de aceasta. La expirarea acestui termen autorizațiile emise anterior își pierd valabilitatea.
Până la adoptarea de către C.N.V
a reglementărilor prevăzute în prezenta ordonanță de urgență se aplică normele reglementare în vigoare.
Până la data integrării României în U
societățile de administrare a investițiilor și depozitarii autorizați de autorități ale țărilor membre ale U
vor fi asimilați cu cei autorizați de C.N.V.M., pe bază de reciprocitate.
După integrarea României în Uniunea Europeană își vor inceta aplicabilitatea prevederile art. 63 alin. (1) lit. c) și alin. (3), precum și restricțiile impuse prin prezenta ordonanță de urgență persoanelor fizice și juridice în legătură cu cetățenia, respectiv cu rezidență acestora.
Până la data integrării României în U
capitalul social al societăților de administrare a investițiilor și al societăților de investiții, precum și valoarea minima a activului net al fondurilor deschise de investiții vor atinge nivelurile prevăzute în directivele U
aplicabile.
Organismele de plasament colectiv, altele decât cele supuse dispozițiilor prezentei ordonanțe de urgență, precum și societățile de investiții financiare înființate conform prevederilor Legii nr. 133/1996 pentru transformarea Fondurilor Proprietății Private în societăți de investiții financiare vor fi reglementate prin acte normative speciale care vor fi adoptate în termen de 12 luni de la data intrării în vigoare a prezentei ordonanțe de urgență.
Prevederile Ordonanței Guvernului nr. 24/1993 privind reglementarea constituirii și funcționarii fondurilor deschise de investiții și a societăților de investiții ca instituții de intermediere financiară, publicată în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 210 din 30 august 1993, aprobată prin Legea nr. 83/1994 , publicată în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 292 din 14 octombrie 1994, nu se aplică entitatilor reglementate prin prezenta ordonanță de urgență. Orice alte dispoziții contrare se abroga.
Societăților de investiții financiare, înființate conform prevederilor Legii nr. 133/1996 pentru transformarea Fondurilor Proprietății Private în societăți de investiții financiare, li se aplică în continuare prevederile Ordonanței Guvernului nr. 24/1993 privind reglementarea constituirii și funcționarii fondurilor deschise de investiții și a societăților de investiții ca instituții de intermediere financiară, cu excepția prevederilor art. 27 lit. a) și b), până la data intrării în vigoare a legii speciale prevăzute la art. 102.