LEGE nr. 237 din 19 octombrie 2015 privind autorizarea și supravegherea activității de asigurare și reasigurare
Text cu caracter informativ. Numai versiunea publicată în Monitorul Oficial al României este cea oficială.
A.S
autorizează societățile să desfășoare activități de asigurare și/sau reasigurare ori să își extindă activitatea la alte clase de asigurări, neacoperite de autorizația de funcționare inițială.
Societățile își stabilesc sediul social și sediul central pe teritoriul României și includ în mod obligatoriu în denumire, după caz, sintagma societate de asigurare, asigurare-reasigurare sau reasigurare, care poate fi redată în alt limbaj uzual pentru activitatea de asigurare.
Autorizația pentru desfășurarea activității de asigurare se acordă pentru una dintre următoarele
activitatea de asigurări de viață
activitatea de asigurări generale.
Autorizația pentru desfășurarea activității de reasigurare se acordă pentru una dintre următoarele activități
de reasigurare generală
de reasigurare de viață
de reasigurare compozită, care include atât reasigurare generală, cât și reasigurare de viață.
Prin excepție de la alin. (3) , asigurătorii autorizați pentru practicarea asigurărilor de viață pot solicita extinderea autorizației la riscurile din clasele 1 și 2 din anexa nr. 1 secțiunea A , iar asigurătorii autorizați numai pentru practicarea acestor clase pot solicita extinderea autorizației pentru practicarea asigurărilor de viață.
Autorizația obținută de societăți conform alin. (1) , în condițiile prevăzute la art. 21 , este valabilă în toate statele membre, inclusiv pentru desfășurarea activității în baza dreptului de stabilire sau a libertății de a presta servicii, și este publicată de A.S
conform regimului publicării stabilit prin reglementări proprii.
Cu respectarea prevederilor alin. (1) , autorizația se acordă pentru clasele menționate în anexa nr. 1 secțiunile A și C sau pentru anumite riscuri din clasele respective, riscurile dintr-o clasă putând fi incluse în alte clase doar ca riscuri auxiliare, în condițiile menționate la alin. (11) și (12) .
În cazul asigurărilor generale, autorizația se poate acorda și pe grupele de clase menționate în anexa nr. 1 secțiunea B , iar dacă societatea solicită autorizație pentru o clasă de asigurări și în planul de afaceri prevăzut la art. 22 include doar anumite riscuri din clasa respectivă, A.S
poate acorda autorizația doar pentru riscurile respective.
În cazul în care societățile primesc autorizație pentru clasa 18 prevăzută în anexa nr. 1 secțiunea A , acestea pot desfășura activitățile de asistență prevăzute la art. 4 alin. (2) și (3) , fără a aduce atingere alin. (11) din prezentul articol. (10) A.S
analizează cererea de autorizare a societăților în funcție de
planul de afaceri prevăzut la art. 22
îndeplinirea condițiilor de autorizare menționate la art. 21 .
Asigurătorii care obțin autorizație pentru un risc principal dintr-o clasă sau pentru o grupă de clase, conform anexei nr. 1 secțiunile A și B, pot subscrie, fără a avea nevoie de autorizație, riscuri din altă clasă ca riscuri auxiliare, cu excepția celor din clasele 14, 15 și 17, cu respectarea cumulativă a următoarelor condiții
sunt legate de riscul principal
obiectul asigurat este acoperit și împotriva riscului principal
sunt acoperite de același contract care acoperă riscul principal.
Asigurarea de protecție juridică din clasa 17 prevăzută în anexa nr. 1 secțiunea A poate fi considerată risc auxiliar clasei 18 din aceeași anexă, cu respectarea condițiilor prevăzute la alin. (11) și dacă asigurarea acoperă litigii sau riscuri generate de sau legate de utilizarea navelor maritime.
A.S
nu acordă autorizația de funcționare în cazul în care
există legături strânse între societate și alte persoane fizice sau juridice care împiedică exercitarea eficientă a atribuției de supraveghere a A.S.F.
există acte cu putere de lege și administrative sau dificultăți în aplicarea acestora dintr-un stat terț de care aparțin persoanele menționate la lit. a) cu care societatea are legături strânse, care sunt de natură să împiedice exercitarea eficientă a atribuției sale de supraveghetor.
În cazul solicitării autorizației pentru clasa 18 prevăzută în anexa nr. 1 secțiunea A , A.S
poate verifica, pe bază de documente, următoarele
personalul calificat necesar
dotarea cu echipament adecvat.
Societățile emit numai acțiuni nominative, iar actele sau operațiunile prin care este ascunsă A.S
identitatea proprietarilor acțiunilor sunt lovite de nulitate.
Este interzisă utilizarea termenilor de asigurător, reasigurător, asigurare sau reasigurare de către persoane juridice care nu sunt autorizate de A.S.F., cu excepția cazului în care această utilizare este prevăzută prin lege sau acorduri internaționale.
Pentru obținerea autorizației de funcționare, societățile îndeplinesc următoarele condiții
asigurătorii desfășoară numai activitate de asigurări sau operațiuni legate direct de aceasta și nicio altă activitate comercială, cu excepția celor permise de legislația națională
reasigurătorii desfășoară exclusiv activitate de reasigurări sau operațiuni asociate; această cerință poate include o funcție de holding și activități legate de sectorul financiar definit la art. 2 alin. (1) pct. 9 din Ordonanța de urgență a Guvernului nr. 98/2006 , aprobată cu modificări și completări prin Legea nr. 152/2007 , cu modificările și completările ulterioare
prezintă un plan de afaceri elaborat în conformitate cu art. 22
dețin fonduri proprii de bază eligibile pentru a acoperi pragul absolut al MCR menționat la art. 95 alin. (1) lit. d)
documentează modul în care vor deține permanent fondurile proprii eligibile pentru a acoperi SCR și MCR
documentează modul în care vor respecta cerințele privind sistemul de guvernanță menționat la cap. IV secțiunea a 2-a
pentru clasa 10 prevăzută în anexa nr. 1 secțiunea A , exclusiv răspunderea transportatorului, asigurătorii prezintă numele și adresa reprezentantului de despăgubiri pe care au obligația de a-l desemna pe teritoriul celorlalte state membre și al altor state față de care România are această obligație
transmit informațiile necesare pentru a demonstra în permanență că nu se manifestă niciuna dintre situațiile prevăzute la art. 20 alin. (13)
alte condiții reglementate prin prevederi legale.
Societățile transmit A.S.F., pentru aprobare, identitatea acționarilor sau a asociaților, persoane fizice sau juridice, care dețin participații calificate și cuantumul participațiilor respective.
Asigurătorii care solicită A.S
extinderea autorizației la o nouă clasă de asigurări sau la alte riscuri dintr-o clasă deja autorizată prezintă
planul de afaceri, în conformitate cu art. 22
dovada că dețin fonduri proprii eligibile pentru a acoperi SCR și MCR.
În cazul în care un asigurător care subscrie clasele menționate în anexa nr. 1 secțiunea C solicită A.S.F., în conformitate cu art. 20 alin. (5) , extinderea autorizației la riscurile din clasele 1 și 2 menționate la anexa nr. 1 secțiunea A , prezintă
dovada că deține fonduri proprii de bază eligibile pentru a acoperi pragul absolut al MCR pentru activitatea de asigurări de viață și pentru activitatea de asigurări generale, menționat la art. 95 alin. (1) lit. d)
dovada că obligațiile financiare minime prevăzute la art. 49 alin. (3) vor fi respectate.
Prevederile alin. (4) se aplică și în cazul în care un asigurător care subscrie riscurile cuprinse în clasele 1 și 2 menționate în anexa nr. 1 secțiunea A solicită, în conformitate cu art. 20 alin. (5) , extinderea autorizației la clasele de asigurări de viață menționate în anexa nr. 1 secțiunea C .
Societățile solicită avizul A.S
asupra modificărilor documentelor și/sau ale condițiilor pe baza cărora s-a acordat autorizația de funcționare în conformitate cu reglementările emise de A.S.F.
Prin excepție de la prevederile alin. (1) lit. a) , asigurătorii pot solicita, în conformitate cu legislația specifică, și autorizație pentru desfășurarea activității de administrare a fondurilor de pensii facultative.
Planul de afaceri prezentat de societăți cuprinde indicații și justificări privind următoarele elemente
natura riscurilor sau a angajamentelor pe care societățile își propun să le acopere și, respectiv, să și le asume
principiile directoare cu privire la reasigurare și retrocesiune
tipul de contracte de reasigurare aferente portofoliului de riscuri
pentru reasigurători, tipul de contracte de reasigurare pe care își propun să le încheie cu societățile cedente
elementele fondurilor proprii de bază care acoperă pragul absolut al MCR
estimări privind cheltuielile de inițiere a serviciilor administrative și de asigurare a unui cadru propice desfășurării activității și resursele financiare pentru acoperirea acestora
în cazul clasei 18 prevăzute în anexa nr. 1 secțiunea A , resursele necesare acordării asistenței.
Pentru primele 3 exerciții financiare, planul de afaceri conține
un bilanț previzional și valorile estimate ale SCR și MCR
metodele utilizate pentru calcularea valorilor menționate la lit. a)
estimări ale resurselor financiare care urmează a acoperi rezervele tehnice, SCR și MCR
pentru activitatea de asigurare și reasigurare generală: (i) estimări ale altor cheltuieli decât cele menționate la alin. (1) lit. f) , în special ale cheltuielilor generale curente și ale comisioanelor; (ii) estimări ale volumului de prime sau cotizații, după caz, și ale volumului daunelor
pentru activitatea de asigurare de viață, estimări detaliate ale veniturilor și cheltuielilor legate de activitatea directă, acceptările și cedările în reasigurare.
În sensul art. 21 alin. (2) , în cazul companiilor listate pe piața de capital, în procesul de evaluare a proiectului de achiziție, drepturile de vot ale acționarilor semnificativi sunt evaluate în conformitate cu prevederile legislației specifice din România.
Drepturile de vot sau acțiunile deținute de firme de investiții sau de instituții de credit ca urmare a subscrierii de instrumente financiare și a plasării acestora în baza unui angajament ferm nu sunt luate în considerare, cu următoarele condiții
să nu fie exercitate sau utilizate pentru a interveni în administrarea activității societății
să fie cedate în decurs de un an de la data achiziției.
A.S
respinge solicitarea de acordare a autorizației de funcționare în cazul în care
condițiile prevăzute la art. 21 nu sunt îndeplinite
din informațiile transmise conform art. 21 alin. (2) rezultă că nu este garantată o administrare corectă și prudentă a societății ca urmare a calității acționarilor sau a asociaților.
A.S
motivează temeinic decizia de respingere a acordării autorizației de funcționare, pe care o transmite societăților.
În cazul în care A.S
respinge acordarea autorizației de funcționare sau, în termen de 6 luni de la data primirii solicitării, A.S
nu comunică societăților nicio decizie cu privire la solicitarea primită, societățile pot face plângere la Curtea de Apel București, Secția contencios administrativ și fiscal.
Conducerii societăților îi revine răspunderea privind respectarea tuturor prevederilor legale în vigoare.
Conducerea societăților are responsabilitățile prevăzute la lit. a)-c) și, în cazul în care societățile optează pentru utilizarea unui model intern, are și responsabilitățile prevăzute la lit. d)-f) , astfel
coordonează procesul de elaborare a politicilor scrise, aprobă și dispune punerea în practică a acestora
aprobă raportul privind solvabilitatea și situația financiară, publicat în conformitate cu secțiunea a 4-a
stabilește acțiunile și măsurile care urmează a fi întreprinse pentru eficientizarea activității, pe baza constatărilor și recomandărilor funcției de audit intern
aprobă depunerea la sediul A.S
a cererii de utilizare a unui model intern, conform prevederilor art. 82 , și depunerea cererilor ulterioare privind modificările majore ale modelului respectiv
dispune instituirea unor sisteme care să asigure funcționarea adecvată și continuă a modelului intern
se asigură că structura și funcționarea modelului intern sunt în permanență adecvate, astfel încât să reflecte profilul de risc.
Societățile transmit A.S
modificările apărute în documentele pe baza cărora a fost acordată autorizația de funcționare, inclusiv în situațiile menționate la art. 20 alin. (13) lit. a) .
Asigurătorii deschid și mențin un registru al petițiilor primite.
Societățile utilizează emblema, sigla, acronimul sau alte elemente de identificare numai în actele oficiale și contractele emise sau în materialele publicitare folosite de unitățile operaționale proprii.
Societățile prelucrează datele cu caracter personal, inclusiv date privind sănătatea și codul de identificare fiscală, ale contractanților, beneficiarilor sau, după caz, terțelor persoane prejudiciate numai în scopul desfășurării activității de asigurare, cu respectarea Regulamentului (UE) nr. 679/2016 al Parlamentului European și al Consiliului din 27 aprilie 2016 privind protecția persoanelor fizice în ceea ce privește prelucrarea datelor cu caracter personal și privind libera circulație a acestor date și de abrogare a Directivei 95/46/CE ( Regulamentul general privind protecția datelor) și a legislației naționale aplicabile domeniului protecției datelor; prelucrarea datelor cu caracter personal privind sănătatea se efectuează în condițiile prevăzute la art. 9 din regulamentul menționat.
Societățile solicită aprobarea A.S
în cazul în care intenționează să subscrie riscuri sau să își asume angajamente în state terțe.
A.S
poate emite recomandări cu privire la desfășurarea activității societăților.
Refuzul de a aplica recomandările prevăzute la alin. (8) este documentat și transmis A.S
până la data prevăzută în recomandările respective.
În vederea administrării corecte și prudente a activității, societățile instituie și aplică un sistem de guvernanță funcțional și eficient, astfel încât
să fie stabilit în conformitate cu principiul proporționalității
să reprezinte o structură organizatorică transparentă adecvată, în care responsabilitățile sunt alocate în mod clar
să fie bazat pe proceduri interne pentru transmiterea eficientă a tuturor informațiilor
să fie supus cu regularitate controlului intern
să fie stabilit în conformitate cu prezenta secțiune
să fie bazat pe funcții critice, cel puțin pe funcțiile actuarială, de management al riscului, de conformitate și de audit intern, considerate funcții-cheie.
Societățile elaborează și aplică politici scrise privind
managementul riscului, inclusiv pentru criteriile de aplicare a primei de volatilitate în cazul în care solicită aprobarea A.S
conform prevederilor art. 166 alin. (1) lit. i)
controlul intern
auditul intern
externalizarea, în cazul în care este relevant
alte politici scrise privind buna desfășurare a activității.
Politicile scrise menționate la alin. (2) sunt revizuite cel puțin anual, adaptate în funcție de modificările semnificative survenite în sistemul de guvernanță și sunt supuse aprobării conducerii.
Societățile adoptă măsurile necesare pentru asigurarea continuității activității, astfel
elaborează planuri pentru situații de urgență
utilizează sisteme, resurse și proceduri adecvate și proporționale; b^1) instituie și administrează sisteme și rețele informatice în conformitate cu prevederile Regulamentului (UE) 2022/2.554 al Parlamentului European și al Consiliului din 14 decembrie 2022 privind reziliența operațională digitală a sectorului financiar și de modificare a Regulamentelor (CE) nr. 1.060/2009, (UE) nr. 648/2012, (UE) nr. 600/2014, (UE) nr. 909/2014 și (UE) 2016/1.011
identifică riscurile emergente care le pot afecta stabilitatea financiară
optimizează și consolidează sistemul de guvernanță, pentru a asigura respectarea în permanență a cerințelor prezentei secțiuni.
Societățile transmit A.S
informațiile prevăzute la alin. (1)-(4) , pentru ca aceasta să poată evalua sistemul de guvernanță și să poată verifica în ce măsură sunt respectate cerințele menționate în prezenta secțiune.
A.S
poate emite recomandări cu privire la modul de respectare a cerințelor prevăzute în prezenta secțiune și la modul de aplicare a politicilor scrise adoptate.
Refuzul de a aplica recomandările prevăzute la alin. (6) este documentat și transmis A.S
până la data prevăzută în recomandările respective.
Societăților le revine obligația de a se asigura că persoanele care conduc efectiv societatea, cele care dețin funcții-cheie sau alte funcții critice îndeplinesc în permanență următoarele cerințe referitoare la: a) competența profesională: pregătirea, calificările și experiența să fie compatibile cu administrarea corectă și prudentă a societății
probitatea morală: bună reputație și integritate morală.
Societățile solicită A.S
aprobarea persoanelor care fac parte din conducere.
Societățile notifică A.S
despre schimbarea persoanelor prevăzute la alin. (1) și transmit informațiile pe baza cărora sunt evaluate persoanele nou-desemnate, privind îndeplinirea cerințelor de competență profesională și probitate morală.
Societățile notifică A.S
în cazul în care înlocuirea uneia dintre persoanele menționate la alin. (1) este efectuată deoarece persoana nu mai îndeplinește cerințele de competență profesională și probitate morală.
A.S
solicită persoanelor menționate la alin. (1) , cetățeni români, să facă dovada probității morale și a faptului că nu le este imputabil falimentul unor entități, prin prezentarea cazierului judiciar și a celui fiscal.
În cazul cetățenilor rezidenți în celelalte state membre, dovada menționată la alin. (5) poate fi unul dintre următoarele documente
extras din cazierul judiciar
un document echivalent emis de către o autoritate judiciară sau administrativă competentă din statul membru sau din statul de proveniență a persoanei respective
declarație sub jurământ sau declarație solemnă dată în fața unei autorități sau a unui notar, atestată printr-un certificat
declarație sub jurământ sau declarație solemnă dată în fața unei asociații, unui organism profesional sau comercial din statul membru respectiv. (7) Documentele menționate la alin. (6) sunt transmise A.S
în termen de 3 luni de la data eliberării acestora.
Societățile instituie un sistem funcțional și eficient de management al riscului, ca instrument important în procesul decizional, astfel încât
să cuprindă strategii, procese și proceduri de raportare
să faciliteze permanent identificarea, evaluarea, monitorizarea, gestionarea și raportarea riscurilor cu care se confruntă societățile sau a riscurilor potențiale și a interdependențelor dintre acestea
să fie integrat adecvat în structura organizatorică
să prevadă standarde bine definite pentru persoanele care conduc efectiv activitatea, dețin funcții-cheie sau alte funcții critice.
Sistemul de management al riscului are în vedere riscurile care urmează a fi incluse în calcularea SCR, riscurile incluse parțial sau excluse și acoperă următoarele activități
subscrierea și calcularea rezervelor tehnice
managementul active-obligații
strategia investițională, în special în ceea ce privește instrumentele derivate și angajamentele similare
managementul riscului de lichiditate și al celui de concentrare
managementul riscului operațional
reasigurarea și alte tehnici de minimizare a riscului.
Societățile elaborează politici scrise care includ proceduri cu privire la managementul riscului tuturor activităților menționate la alin. (2) , iar pentru riscul de investiții demonstrează că respectă principiul "persoana prudentă" prevăzut la art. 97 .
Societățile instituie funcția de management al riscului, structurată astfel încât să faciliteze implementarea funcțională și eficientă a sistemului de management al riscului.
În cazul în care aplică prima de echilibrare menționată la art. 55 alin. (2)-(6) sau prima de volatilitate menționată la art. 55 alin. (8)-(16) , societățile stabilesc un plan de lichiditate care include proiecții ale fluxurilor de trezorerie de intrare și de ieșire legate de active și obligații, la care se aplică respectivele prime.
În ceea ce privește managementul active-obligații, societățile evaluează periodic
pentru extrapolarea structurii temporale a ratei dobânzilor fără risc prevăzute la art. 55 alin. (1) , senzitivitatea rezervelor tehnice și a fondurilor proprii eligibile la ipotezele care stau la baza acesteia
în cazul în care aplică prima de echilibrare prevăzută la art. 55 alin. (2)-(6) : (i) senzitivitatea rezervelor tehnice și a fondurilor proprii eligibile la ipotezele care stau la baza calculului primei de echilibrare, inclusiv a calculului marjei de credit istorice prevăzute la art. 55 alin. (6) lit. b) , și efectul posibil al unei vânzări forțate de active asupra fondurilor proprii eligibile; (ii) senzitivitatea rezervelor tehnice și a fondurilor proprii eligibile la modificările structurii portofoliului de active alocat; (iii) impactul reducerii primei de echilibrare la zero
în cazul în care aplică prima de volatilitate prevăzută la art. 55 alin. (8)-(16) : (i) senzitivitatea rezervelor tehnice și a fondurilor proprii eligibile la ipotezele care stau la baza calculului primei de volatilitate și efectul posibil al unei vânzări forțate de active asupra fondurilor proprii eligibile; (ii) impactul reducerii primei de volatilitate la zero.
În cazul în care iau în considerare evaluările externe ale creditului în vederea calculării rezervelor tehnice și a SCR, societățile evaluează caracterul adecvat al acestora prin utilizarea unor evaluări suplimentare ori de câte ori acest lucru este posibil.
În cazul în care societățile utilizează un model intern, aprobat conform art. 82 și 83 , funcția de management al riscului este responsabilă de următoarele sarcini legate de modelul intern
proiectarea și implementarea
testarea și validarea
documentarea, inclusiv a modificărilor ulterioare aprobării
analizarea funcționării și elaborarea raportului de sinteză
informarea conducerii cu privire la funcționarea modelului, la componentele care necesită optimizare și la modul în care se remediază deficiențele determinate anterior.
În cadrul sistemului de management al riscului, societățile efectuează autoevaluarea riscurilor și a solvabilității, denumită în continuare ORSA, prin care determină cel puțin: a) necesitățile generale de solvabilitate, în funcție de profilul de risc specific, limitele de toleranță la risc aprobate și strategia adoptată
respectarea în permanență a SCR, MCR și a cerințelor privind rezervele tehnice prevăzute la cap. V secțiunea a 2-a
gradul de semnificație a abaterii profilului de risc de la ipotezele care stau la baza calculării SCR.
În sensul alin. (1) lit. a) , societățile instituie procese pentru identificarea și evaluarea, prin metode documentate, a riscurilor cunoscute sau potențiale, cu respectarea principiului proporționalității.
Societățile evaluează respectarea SCR și MCR atât în cazul în care metoda aleasă este luată în considerare, cât și în cazul în care aceasta nu este luată în considerare, dacă aplică una dintre metodele următoare
prima de echilibrare prevăzută la art. 55 alin. (2)-(6)
prima de volatilitate prevăzută la art. 55 alin. (8)-(16)
În cazul în care societatea utilizează un model intern, evaluarea conform alin. (1) lit. c) se realizează odată cu recalibrarea, care transformă valorile calculate de modelul intern în măsura de risc și cu calibrarea aferentă SCR.
ORSA se efectuează cu regularitate, cel puțin anual și ori de câte ori profilul de risc este modificat semnificativ, iar rezultatele acesteia sunt parte integrantă a strategiei de afaceri și reprezintă un instrument important în procesul decizional.
ORSA nu este utilizată pentru calcularea cerințelor de capital.
Societățile instituie un sistem de control intern care include
cadrul general de control
funcția de conformitate
proceduri administrative și contabile
proceduri de raportare la toate nivelurile.
Responsabilitățile funcției de conformitate prevăzute la alin. (1) lit. b) includ
consilierea conducerii referitor la modalitatea de aplicare a prevederilor legale
identificarea și evaluarea riscului de neconformitate
evaluarea impactului pe care modificările cadrului legislativ îl pot avea asupra activității.
Societățile instituie o funcție de audit intern, obiectivă și independentă față de funcțiile operaționale, având următoarele responsabilități
evaluarea adecvării și funcționalității sistemului de control intern și a altor elemente ale sistemului de guvernanță
transmiterea către conducere a constatărilor și recomandărilor
monitorizarea realizării acțiunilor stabilite de conducere în urma constatărilor și recomandărilor transmise
Societățile instituie o funcție actuarială funcțională având următoarele responsabilități
coordonarea procesului de calculare a rezervelor tehnice prin: (i) utilizarea de metodologii, modele și ipoteze adecvate; (ii) evaluarea adecvării datelor utilizate din punct de vedere cantitativ și calitativ; (iii) supervizarea calculării rezervelor tehnice conform art. 59 alin. (2)
compararea rezultatelor celei mai bune estimări cu rezultatele anterioare
informarea conducerii cu privire la acuratețea și adecvarea calculării rezervelor tehnice
exprimarea unui punct de vedere în ceea ce privește politica generală de subscriere și adecvarea contractelor de reasigurare
implementarea eficientă a sistemului de management al riscului descris la art. 28 , în special prin aportul la modelarea riscurilor care stau la baza calculării SCR, MCR și ORSA.
Atribuțiile funcției actuariale sunt îndeplinite de persoane care dețin suficiente cunoștințe de matematici actuariale, matematici financiare și experiență relevantă, atât în raport cu standardele profesionale, cât și cu alte standarde aplicabile.
În cazul în care externalizează activități sau funcții, societățile rămân responsabile în ceea ce privește respectarea prevederilor legale.
Externalizarea unor funcții sau activități operaționale critice sau semnificative se realizează astfel încât să nu determine
deteriorarea semnificativă a calității sistemului de guvernanță
creșterea semnificativă a riscului operațional
incapacitatea A.S
de a monitoriza modul în care societățile își respectă obligațiile
discontinuități în furnizarea de servicii de calitate către contractanți.
Societățile notifică A.S
intenția de a externaliza funcții sau activități critice ori semnificative și evoluțiile semnificative ale funcțiilor sau activităților respective.
A.S
analizează și evaluează permanent politicile scrise, procesele și procedurile de raportare instituite de societăți conform prevederilor legale.
A.S
analizează și evaluează modul în care societățile respectă cerințele referitoare la următoarele
sistemul de guvernanță
modalitatea de realizare a ORSA și de utilizare a rezultatelor acesteia
capacitatea societăților de a estima riscurile în funcție de mediul în care activează
riscurile cunoscute sau potențiale
rezervele tehnice prevăzute la cap. V secțiunea a 2-a
SCR și MCR
investițiile, conform art. 97
calitatea și cantitatea fondurilor proprii prevăzute la cap. V secțiunea a 3-a
modelul intern prevăzut la cap. V secțiunea a 4-a subsecțiunea 4.3
modul în care activitățile de asigurări generale și de asigurări de viață sunt administrate separat, conform art. 49
alte elemente stabilite prin prevederile legale.
În procesul de supraveghere, A.S
impune societăților să remedieze situația financiară în cazul în care constată deteriorarea acesteia și să adopte măsurile necesare pentru remedierea altor deficiențe identificate; în scopul constatării și monitorizării evoluției situației financiare, A.S
poate utiliza inclusiv informațiile solicitate experților externi conform art. 37 alin. (5) și poate emite reglementări prin care dezvoltă instrumente de identificare a deteriorării situației financiare și de monitorizare a modului în care este remediată deteriorarea.
A.S
evaluează gradul de adecvare a metodelor și a practicilor dezvoltate de societăți pentru a identifica potențialele evenimente sau schimbări ale condițiilor economice cu efecte nefavorabile asupra situației lor financiare globale; de asemenea, A.S
evaluează capacitatea societăților de a face față evenimentelor sau schimbărilor respective.
A.S
stabilește frecvența și granularitatea analizelor și evaluărilor menționate la alin. (1) , (2) și (4) , având în vedere principiul proporționalității.
În urma concluziilor procesului de supraveghere, A.S
poate impune și stabili, prin decizie motivată, o majorare de capital de solvabilitate, numai în următoarele situații
profilul de risc se abate semnificativ de la ipotezele care stau la baza SCR calculate cu formula standard în conformitate cu cap. V secțiunea a 4-a subsecțiunea 4.2 , iar utilizarea unui model intern, integral sau parțial, impus de A.S
în conformitate cu art. 87 , este considerată inadecvată sau sa dovedit ineficientă
în perioada în care societățile dezvoltă un model intern, impus de către A.S
în conformitate cu art. 87
profilul de risc se abate semnificativ de la ipotezele care stau la baza SCR calculate cu model intern, în conformitate cu cap. V secțiunea a 4-a subsecțiunea 4.3 , întrucât anumite riscuri cuantificabile nu sunt captate suficient, iar modelul intern nu poate fi adaptat, într-o perioadă de timp acceptabilă, pentru a reflecta adecvat profilul de risc
sistemul de guvernanță se abate semnificativ de la cerințele prevăzute la cap. IV secțiunea a 2-a , ceea ce împiedică societatea să identifice, să măsoare, să monitorizeze, să gestioneze și să raporteze în mod corespunzător riscurile actuale și potențiale, iar aplicarea altor măsuri nu poate remedia suficient deficiențele într-o perioadă de timp acceptabilă
societățile aplică prima de echilibrare prevăzută la art. 55 alin. (2)-(6) , prima de volatilitate prevăzută la art. 55 alin. (8)-(16) sau măsurile tranzitorii prevăzute la art. 167 și 168 și profilul de risc se abate în mod semnificativ de la ipotezele care stau la baza acestora.
Majorarea de capital de solvabilitate se calculează astfel încât
societățile să respecte prevederile art. 72 alin. (2)-(4) , în cazurile menționate la alin. (1) lit. a)-c)
să fie proporțională cu riscurile semnificative generate de deficiențele identificate, în cazul prevăzut la alin. (1) lit. d)
să fie proporțională cu riscurile semnificative generate de devierile înregistrate, în cazul prevăzut la alin. (1) lit. e) .
În cazurile prevăzute la alin. (1) lit. c) și d) , A.S
monitorizează modul în care societățile remediază deficiențele care au determinat impunerea majorării de capital de solvabilitate.
Atunci când A.S
impune o majorare de capital de solvabilitate conform alin. (1) , aceasta verifică cel puțin anual dacă societățile au remediat deficiențele identificate și adoptă măsurile necesare eliminării acesteia, atunci când este cazul.
SCR care include majorarea de capital de solvabilitate impusă conform alin. (1) și (2) înlocuiește SCR inadecvată.
Fără a aduce atingere alin. (5) , majorarea de capital de solvabilitate impusă în cazul prevăzut la alin. (1) lit. d) nu este inclusă în SCR, în scopul calculării marjei de risc menționate la art. 54 alin. (6) .
Societățile care externalizează funcții sau activități conform prevederilor art. 33 impun furnizorului de servicii următoarele condiții
să coopereze cu A.S.F.
să permită societăților, auditorilor acestora și A.S
accesul efectiv la datele privind funcția sau activitatea externalizată
să permită accesul A.S
în sediul în care își desfășoară activitatea
să creeze condiții pentru ca A.S
să își exercite atribuțiile
Societățile transmit A.S
informațiile necesare derulării procesului de supraveghere descris în prezenta secțiune, pe baza cărora aceasta realizează următoarele activități
evaluarea: (i) sistemului de guvernanță instituit; (ii) activităților desfășurate; (iii) principiilor de evaluare aplicate cu privire la solvabilitate; (iv) riscurilor și a sistemului de management al riscului; (v) structurii capitalului, necesităților de capital și managementului capitalului
adoptarea deciziilor adecvate, ca rezultat al procesului de supraveghere.
Societățile transmit anual A.S
evaluările prevăzute la art. 28 alin. (6) , inclusiv un raport ORSA.
Dacă reducerea la zero a primei de echilibrare sau a primei de volatilitate determină nerespectarea SCR, societățile transmit A.S
analiza măsurilor adoptate pentru restabilirea nivelului de fonduri proprii eligibile care să acopere SCR sau pentru a reduce profilul de risc astfel încât să asigure din nou respectarea SCR.
A.S
stabilește natura, granularitatea și formatul informațiilor menționate la alin. (1) , pe care societățile le transmit
la intervale de timp predefinite
în cazul producerii unor evenimente predefinite
în timpul realizării de către A.S
a unor evaluări privind stabilitatea financiară a societăților.
A.S
solicită informații privind contractele încheiate cu intermediari sau cu terți; de asemenea, A.S
solicită experților externi, cum ar fi auditorii sau actuarii, informații necesare procesului de supraveghere; transmiterea informațiilor nu constituie o încălcare a secretului profesional impus prin clauze contractuale sau de dispozițiile legislației naționale și nu atrage răspunderea firmelor de audit sau a membrilor echipei de audit.
Informațiile menționate la alin. (1)-(5) cuprind următoarele
elemente cantitative și calitative
elemente istorice, actuale sau prospective
date din surse interne sau externe
o combinație adecvată a elementelor și datelor menționate la lit. a)-c) .
Informațiile prevăzute la alin. (1)-(5)
reflectă principiul proporționalității aplicat activității desfășurate, în special riscurilor inerente acesteia
sunt complete în toate aspectele semnificative, comparabile și consecvente în timp
sunt transmise într-un format accesibil
sunt inteligibile și relevante.
În vederea respectării cerințelor prevăzute la alin. (1) și (4)-(7) , societățile instituie politici scrise, sisteme și structuri care asigură în permanență faptul că informațiile transmise A.S
au un caracter adecvat.
Fără a aduce atingere prevederilor art. 96 , în cazul în care intervalul la care se transmit informațiile este mai mic de un an, A.S
poate limita granularitatea acestora, dacă
procesul de transmitere a informațiilor este oneros, în condițiile menționate la alin. (13)
informațiile respective sunt incluse în raportarea anuală.
A.S
poate limita transmiterea informațiilor sau exonera societățile de a transmite toți indicatorii de raportare, dacă
procesul de transmitere a informațiilor este oneros în condițiile menționate la alin. (13)
transmiterea informațiilor respective nu reduce eficiența procesului de supraveghere
exonerarea respectivă nu afectează stabilitatea sistemelor financiare la nivelul statelor membre
acestea pot transmite ad-hoc informațiile respective.
Prevederile menționate la alin. (9) și (10) nu se aplică societăților care aparțin unui grup decât în cazul în care acestea demonstrează că transmiterea de informații la intervale mai mici de un an este inadecvată în raport cu principiul proporționalității aplicat riscurilor activității grupului.
Limitările și exonerările menționate la alin. (9) și (10) se acordă, în ordine ascendentă, societăților care reprezintă până la 20% din cota de piață de asigurări generale, calculată pe baza PBS, respectiv până la 20% din cota de piață pentru asigurările de viață, calculată pe baza rezervelor tehnice brute.
A.S
evaluează dacă procesul de transmitere a informațiilor este oneros în raport cu principiul proporționalității, luând în considerare următoarele
volumul primelor, al rezervelor tehnice și al activelor
volatilitatea daunelor și a beneficiilor acoperite de societate
riscul de piață generat de investiții
nivelul concentrării riscurilor
numărul total de clase de asigurări de viață și generale autorizate
efectele posibile ale managementului activelor asupra stabilității financiare
elementele prevăzute la alin. (8)
caracterul adecvat al sistemului de guvernanță
nivelul fondurilor proprii care acoperă SCR și MCR
faptul că sunt societăți captive
alte aspecte prevăzute de prevederile legale.
A.S
aprobă transferul integral sau parțial al portofoliului de contracte al societăților, încheiate inclusiv în baza dreptului de stabilire sau a libertății de a presta servicii, unor societăți cesionare cu sediul central pe teritoriul României numai dacă acestea, după preluarea portofoliului, dețin fonduri proprii eligibile pentru a acoperi SCR.
A.S
aprobă transferul integral sau parțial al portofoliului de contracte al societăților, încheiate inclusiv în baza dreptului de stabilire sau a libertății de a presta servicii, unor societăți cesionare stabilite în alte state membre.
Transferul de portofoliu menționat la alin. (2) este aprobat de A.S
numai dacă
supraveghetorul din statul membru al societăților cesionare certifică faptul că acestea, după preluarea portofoliului, dețin fonduri proprii eligibile pentru a acoperi SCR
supraveghetorii din statele membre ale sucursalelor societăților cedente sau din statele membre unde societățile desfășoară activitate în baza libertății de a furniza servicii își dau acordul pentru transferul respectiv. (4) La solicitarea unui supraveghetor dintr-un stat membru, în cazul unui transfer integral sau parțial al portofoliului de contracte, încheiate inclusiv în baza dreptului de stabilire sau a libertății de a presta servicii, al unei societăți cedente cu sediul central în statul membru, respectiv, A.S.F., în termen de 3 luni
în situația în care societatea cesionară este stabilită pe teritoriul României, certifică faptul că societatea cesionară, după preluarea portofoliului, deține sau nu fonduri proprii eligibile pentru a acoperi SCR, cu excepția cazului în care aceasta se află în situațiile prevăzute la art. 99 alin. (2) și (3) și art. 100 alin. (2)
își exprimă acordul sau dezacordul ca în transfer să fie inclus portofoliul sucursalelor stabilite pe teritoriul României sau contractele încheiate de societățile cedente pe teritoriul României în baza libertății de a furniza servicii.
Absența unui răspuns din partea supraveghetorilor consultați într-un termen de 3 luni se consideră acord tacit.
Transferul de portofoliu aprobat conform prezentului articol este notificat de societatea cesionară contractanților și altor persoane care au drepturi și obligații din contractele transferate în termenul stabilit prin decizia de aprobare a transferului de portofoliu, contractanții având dreptul să denunțe contractele și să solicite restituirea primelor plătite în avans și aferente perioadei neexpirate de valabilitate.
Societățile, ținând cont de prevederile art. 37 alin. (6) și (7) , publică un raport anual privind solvabilitatea și situația financiară, care include informațiile integral sau face trimiteri la informații echivalente publicate în temeiul altor dispoziții legale.
Raportul menționat la alin. (1) include informații cu privire la: a) activitatea și performanțele înregistrate
sistemul de guvernanță și evaluarea adecvării acestuia la profilul de risc
senzitivitatea și expunerea la riscuri, minimizarea și concentrarea acestora, fiecare dintre acestea defalcate pe categorii de riscuri
bazele și metodele utilizate pentru evaluarea activelor, rezervelor tehnice și altor obligații, separat pentru fiecare dintre acestea, împreună cu explicații în cazul în care există diferențe majore între acestea și cele utilizate pentru evaluarea activelor, rezervelor tehnice și altor obligații în situațiile financiare
managementul capitalului, în ceea ce privește următoarele: (i) structura, valoarea și calitatea fondurilor proprii; (ii) valoarea SCR și a MCR; (iii) diferențele principale dintre ipotezele care stau la baza formulei standard și cele pe care se bazează modelul intern utilizat pentru calcularea SCR; (iv) cuantumul semnificativ cu care SCR nu a fost respectată și cuantumul cu care nu a fost respectată MCR pe parcursul perioadei de raportare, chiar dacă situația a fost remediată.
Datele menționate la alin. (2) lit. e) pct. (iv) sunt însoțite de explicații privind cauzele și consecințele nerespectării SCR și MCR, precum și de măsurile de remediere adoptate.
În cazul utilizării primei de echilibrare în conformitate cu art. 55 alin. (2)-(6) , informațiile menționate la alin. (2) lit. d) includ
descrierea primei de echilibrare
portofoliul de obligații și de active alocat, cărora le este aplicată
cuantificarea impactului reducerii primei de echilibrare la zero asupra situației financiare.
În cazul utilizării primei de volatilitate în conformitate cu art. 55 alin. (8)-(16) , informațiile menționate la alin. (2) lit. d) includ
declarația privind utilizarea acesteia
cuantificarea impactului reducerii primei de volatilitate la zero asupra situației financiare.
Informațiile menționate la alin. (2) lit. e) pct. (i) cuprind analiza modificărilor semnificative față de perioada de raportare anterioară, explicația diferențelor majore ale valorii elementelor fondurilor proprii în situațiile financiare și o scurtă descriere a transferabilității capitalului.
Informațiile privind SCR și MCR menționate la alin. (2) lit. e) pct. (ii) evidențiază separat
valoarea calculată conform formulei standard sau modelului intern
valoarea majorării de capital de solvabilitate, dacă este cazul
impactul parametrilor specifici utilizați în urma deciziei A.S
emise conform art. 81 și explicații concise privind modul în care A.S
și-a motivat decizia.
Informațiile privind SCR sunt însoțite, dacă este cazul, de mențiunea că valoarea finală a acesteia este în curs de evaluare de către A.S.F.
Asigurătorii care oferă produse de investiții bazate pe asigurări respectă prevederile aplicabile din Regulamentul (UE) nr. 2019/2088 al Parlamentului European și al Consiliului din 27 noiembrie 2019 privind informațiile privind durabilitatea în sectorul serviciilor financiare.
A.S
permite societăților să nu publice anumite informații, cu excepția celor prevăzute la art. 39 alin. (2) lit. e) , atunci când
publicarea informațiilor respective încalcă principiul concurenței
există anumite obligații față de contractanți sau anumite relații cu contrapartidele, care le obligă la respectarea confidențialității.
A.S
permite societăților să facă trimitere la informații deja publicate conform altor dispoziții legale, atât timp cât sunt echivalente, ca natură și granularitate, cu informațiile prevăzute la art. 39 .
În cazul în care A.S
permite nepublicarea anumitor informații în conformitate cu alin. (1) , societățile prevăd acest lucru în raport și explică motivele.
Se consideră a fi modificări semnificative, în înțelesul alin. (1) , una dintre următoarele situații
în cazul în care MCR nu mai este respectată, iar A.S
consideră că societățile nu pot prezenta un plan realist de finanțare pe termen scurt sau acestea nu îl transmit A.S
în termen de o lună de la data constatării nerespectării MCR
în cazul în care gradul de semnificație a nerespectării SCR este ridicat, societățile nu transmit A.S
un plan realist de redresare în termen de două luni de la data constatării nerespectării SCR.
În situațiile menționate la alin. (2) , societățile publică de îndată
valoarea cu care este nerespectată SCR și explicații privind cauzele și consecințele acesteia
valoarea cu care este nerespectată MCR și explicații privind cauzele și consecințele acesteia
măsurile de remediere adoptate.
În cazul în care deficiența prevăzută la alin. (2) lit. a) nu este remediată în termen de 3 luni, iar cea prevăzută la alin. (2) lit. b) în termen de 6 luni și planurile respective se dovedesc ineficiente la sfârșitul acestor perioade, societățile publică acest lucru, inclusiv noile măsuri de remediere planificate.
Raportul privind solvabilitatea și situația financiară este publicat numai după ce este aprobat de conducerea societăților.
Potențialii achizitori transmit A.S
proiectul de achiziție întocmit în conformitate cu prevederile legale, indicând mărimea participației care urmează a fi deținută.
Acționarii care intenționează să cedeze, direct sau indirect, o participație calificată notifică A.S
intenția respectivă, menționând cota participației deținute în urma cedării.
Notificarea menționată la alin. (2) se realizează și în cazul în care acționarii își diminuează participația calificată deținută într-o societate, astfel încât
drepturile de vot sau capitalul deținut scade sub 20%, 33% sau 50%
societatea încetează a mai fi filiala acestora.
A.S
transmite potențialului achizitor, în termen de două zile lucrătoare, o confirmare de primire a proiectului de achiziție sau a informațiilor menționate la alin. (2) și (3), în care menționează data expirării termenului de evaluare a proiectului.
În cursul termenului de evaluare, dar nu mai târziu de a 50-a zi lucrătoare, A.S
poate solicita potențialului achizitor să transmită, în cel mult 20 de zile lucrătoare, documente și informații suplimentare necesare finalizării evaluării proiectului de achiziție.
Termenul de evaluare se întrerupe între data solicitării în scris a informațiilor suplimentare menționate la alin. (2) și data primirii acestora; în cazul unor solicitări ulterioare, termenul de evaluare nu se mai întrerupe.
Perioada de întrerupere a termenului de evaluare poate fi prelungită până la maximum 30 de zile lucrătoare, în cazul în care potențialul achizitor este stabilit și reglementat într-un stat terț sau nu este supravegheat de o autoritate competentă din domeniul financiar dintr-un stat membru.
Decizia de aprobare a proiectului de achiziție emisă de A.S
poate menționa un termen de finalizare a acestuia, care poate fi prelungit de A.S
atunci când este necesar.
În cazul în care, în urma evaluării, A.S
nu aprobă proiectul de achiziție, aceasta comunică potențialului achizitor decizia temeinic motivată, în două zile lucrătoare de la adoptarea acesteia; A.S
publică decizia respectivă atunci când consideră necesar acest lucru.
Proiectul de achiziție se consideră aprobat în cazul în care A.S
nu comunică potențialului achizitor, în termenul de evaluare, decizia menționată la alin. (6) .
Decizia prevăzută la alin. (6) poate fi contestată conform prevederilor art. 165 .
A.S
evaluează impactul potențialului achizitor asupra administrării corecte și prudente a societății vizate de proiectul de achiziție, pe baza următoarelor criterii, cumulativ
probitatea morală a potențialului achizitor
stabilitatea financiară a potențialului achizitor, în special în raport cu activitatea desfășurată de societate la momentul respectiv și cu activitatea descrisă în proiectul de achiziție
probitatea morală și experiența profesională a persoanelor care urmează să aibă responsabilități de conducere ca urmare a proiectului de achiziție
capacitatea societății de a respecta prevederile legale și legislația națională privind supravegherea suplimentară a grupurilor de asigurări și a conglomeratelor financiare, conform Ordonanței de urgență a Guvernului nr. 98/2006 , aprobată cu modificări și completări prin Legea nr. 152/2007 , cu modificările și completările ulterioare
existența unor motive rezonabile de a suspecta, în legătură cu proiectul de achiziție, că o operațiune de spălare de bani ori de finanțare a terorismului este în curs, a avut loc sau se încearcă a se comite ori că proiectul de achiziție ar putea crește riscul cu privire la acestea, în sensul Legii nr. 656/2002 pentru prevenirea și sancționarea spălării banilor, precum și pentru instituirea unor măsuri de prevenire și combatere a finanțării terorismului, republicată, cu modificările ulterioare.
A.S
poate refuza aprobarea proiectului de achiziție numai în cazul în care există motive rezonabile în acest sens, în conformitate cu criteriile prevăzute la alin. (1) , sau în cazul în care informațiile furnizate de potențialul achizitor sunt incomplete.
Proiectul de achiziție este întocmit conform listei privind informațiile necesare evaluării acestuia, publicate de A.S
pe website-ul propriu în conformitate cu art. 8 alin. (2) lit. a) ; aceste informații sunt relevante și proporționale cu natura potențialului achizitor și a proiectului de achiziție și sunt transmise A.S
odată cu notificarea conform art. 43 .
Fără a aduce atingere prevederilor art. 44 alin. (1)-(4) , A.S
evaluează în mod nediscriminatoriu proiectele de achiziție notificate de mai mulți potențiali achizitori pentru aceeași societate.
În procesul de evaluare a proiectului de achiziție, în cazul companiilor listate pe piața de capital, drepturile de vot ale acționarilor sunt evaluate în conformitate cu prevederile legislației specifice din România.
Decizia emisă de A.S
cu privire la un proiect de achiziție în cazurile prevăzute la art. 10 alin. (10) menționează punctul de vedere sau rezervele exprimate de autoritatea de supraveghere a potențialului achizitor
Societățile informează A.S
în legătură cu achiziționarea sau cedările de participații care duc la modificarea pragurilor de participație de 20%, 33% sau 50% ale acționarilor sau asociaților.
Societățile comunică A.S.F., cel puțin anual
identitatea acționarilor sau a asociaților care dețin participații calificate
cuantumul participațiilor deținute, în conformitate cu: (i) registrul acționarilor; (ii) legislația specifică aplicabilă societăților listate pe piața de capital.
Măsurile adoptate de A.S
A.S
adoptă măsurile prevăzute la art. 163 alin. (6) , (7) , (9) și alin. (10) teza a II-a, în cazul în care consideră că influența exercitată de persoanele menționate la art. 43 este susceptibilă de a aduce atingere unei administrări corecte și prudente a societății sau în cazul în care acestea nu au transmis A.S
proiectul de achiziție sau nu au notificat A.S
despre intenția de achiziționare sau de cedare.
Asigurătorii compoziți și cei care au obținut autorizație în urma solicitării prevăzute la art. 20 alin. (5)
administrează separat activitatea de asigurări generale și de asigurări de viață, astfel încât drepturile contractanților să fie respectate
organizează și conduc evidențe contabile distinct pentru cele două categorii de asigurări
evidențiază direct elementele de activ și de pasiv, de venituri și de cheltuieli pe cele două categorii de asigurări
utilizează chei de repartizare fundamentate, cu respectarea legislației specifice aplicabile pentru elementele de activ și de pasiv, de venituri și de cheltuieli care nu pot fi evidențiate direct
dispun de proceduri, aprobate de conducere, privind modalitatea de alocare a elementelor de activ și de pasiv, de venituri și cheltuieli și principiile care stau la baza determinării cheilor de repartizare pentru acele elemente care nu pot fi alocate direct
cheile de repartizare aprobate de conducere sunt notificate și aprobate de A.S
și se mențin cel puțin pe parcursul unui exercițiu financiar.
Fără a aduce atingere art. 72 alin. (1) și art. 95 alin. (1) , asigurătorii menționați la alin. (1) calculează, pe baza evidenței separate
MCR noțională pentru activitatea de asigurări de viață
MCR noțională pentru activitatea de asigurări generale.
Asigurătorii menționați la alin. (1) dețin în permanență elemente de fonduri proprii de bază pentru a acoperi MCR noționale prevăzute la alin. (2) și nu pot utiliza elemente de fonduri proprii de bază aferente unei activități pentru a acoperi MCR a celeilalte activități.
Asigurătorii menționați la alin. (1) pot utiliza elemente din excedentul de fonduri proprii eligibile aferente unei activități pentru acoperirea SCR a celeilalte activități, în următoarele condiții
MCR noționale sunt respectate
solicită aprobarea A.S
în acest sens.
Pe baza evidențelor contabile, asigurătorii prevăzuți la alin. (1) determină elementele care se clasifică, pentru fiecare MCR noțională, în fonduri proprii de bază de rangul 1 și de rangul 2, în conformitate cu art. 71 alin. (4) .
Dacă valoarea elementelor de fonduri proprii de bază eligibile aferente uneia dintre activități este insuficientă pentru a acoperi MCR noțională respectivă, A.S
impune măsuri pentru remedierea situației activității deficiente, în conformitate cu prevederile legale, indiferent de rezultatele celeilalte activități, ca și cum activitatea respectivă ar fi desfășurată de o entitate separată; prin excepție de la interdicția de a nu utiliza elemente de fonduri proprii de bază aferente unei activități pentru a acoperi MCR a celeilalte activități, prevăzută la alin. (3) , aceste măsuri pot include aprobarea de către A.S
a unui transfer explicit de elemente de fonduri proprii de bază eligibile de la o activitate la cealaltă.
Asigurătorii autorizați în urma solicitării prevăzute la art. 20 alin. (5) respectă reglementările contabile referitoare la asigurările de viață, pentru toate activitățile desfășurate.
Asigurătorii care practică asigurări generale și au legături financiare, comerciale și administrative cu asigurători care practică asigurări de viață nu încheie cu aceștia contracte sau alte acorduri care au impact negativ asupra situației lor financiare.
Societățile supun situațiile financiare sau situațiile financiare consolidate unui audit statutar efectuat de firme de audit financiar membre ale Camerei Auditorilor Financiari din România, cu avizul A.S.F.
A.S
poate impune societăților efectuarea unui audit în alt scop decât cel prevăzut la alin. (1) și poate stabili standardele aplicabile în situația respectivă.
Firmele de audit financiar dispun de experiență și independență adecvate, iar angajații acestora respectă cerințele menționate la art. 27 .
Echipa care efectuează auditul menționat la alin. (1) include cel puțin un actuar care să îndeplinească condițiile descrise la art. 32 alin. (2) și să nu aibă încheiat un contract cu altă societate sau cu o altă entitate care face parte din același grup cu societatea auditată.
Pe parcursul derulării misiunii de audit statutar al societăților, echipa de audit are obligația de a informa A.S
la momentul constatării aspectelor semnificative care pot avea una dintre următoarele consecințe
încălcarea de către societăți a prevederilor legale referitoare la condițiile de autorizare și de desfășurare a activității
potențialele riscuri de discontinuitate în desfășurarea activității
afectarea situației patrimoniale
exprimarea unei opinii cu rezerve privind situațiile financiare sau refuzul de a furniza o opinie
nerespectarea SCR
nerespectarea MCR.
Auditorii financiari, în timpul exercitării atribuțiilor într-o entitate care are legături strânse cu o societate la care efectuează auditul statutar, informează A.S
despre aspectele care au legătură cu societatea auditată, la solicitarea A.S
sau la momentul constatării acestor fapte.
Informațiile menționate la alin. (5) și (6) sunt transmise de către auditorii financiari și conducerii societăților auditate, cu excepția cazului în care există motive întemeiate care îi constrâng să nu procedeze astfel.
Transmiterea informațiilor menționate la alin. (5) și (6) nu constituie o încălcare a secretului profesional impus prin clauze contractuale sau de dispozițiile legislației naționale și nu atrage răspunderea firmelor de audit sau a membrilor echipei de audit.
A.S
poate solicita echipei de audit detalii, clarificări sau explicații cu privire la situațiile financiare ale societăților auditate sau la activitatea de audit desfășurată, precum și documentele întocmite de către aceasta în cazul în care clarificările sunt considerate insuficiente.
A.S
informează Camera Auditorilor Financiari din România cu privire la nerespectarea de către auditorii financiari a prevederilor alin. (5) și (6) , în vederea adoptării măsurilor necesare pentru remedierea situației.
Societățile își evaluează activele și obligațiile, astfel
activele, la valoarea la care ar putea fi tranzacționate între contrapartide în cadrul unei tranzacții obiective
obligațiile, la valoarea la care ar putea fi transferate sau decontate între contrapartide în cadrul unei tranzacții obiective, fără a se realiza o ajustare în funcție de deteriorarea creditului
Societățile constituie rezerve tehnice pentru a acoperi toate obligațiile care le revin față de contractanți și de beneficiarii contractelor.
Valoarea rezervelor tehnice corespunde cuantumului actual pe care societățile l-ar plăti altor societăți dacă și-ar transfera imediat obligațiile către acestea.
Calcularea rezervelor tehnice, realizată prudențial, fiabil și obiectiv, se bazează pe informațiile furnizate de piețele financiare și pe datele disponibile în general cu privire la riscul de subscriere, conform abordării realiste.
Valoarea rezervelor tehnice este egală cu suma dintre cea mai bună estimare și marja de risc, prevăzute la alin. (2)-(5) , respectiv la alin. (6) .
Cea mai bună estimare corespunde mediei ponderate cu probabilități a fluxurilor de trezorerie viitoare, luându-se în considerare valoarea în timp a banilor și utilizându-se structura temporală relevantă a ratei dobânzilor fără risc; valoarea în timp a banilor este înțeleasă ca fiind valoarea actualizată estimată a fluxurilor de trezorerie viitoare.
Calcularea celei mai bune estimări se realizează prin metode actuariale și statistice relevante și adecvate, pe baza unor informații credibile și de actualitate și pe baza unor ipoteze realiste.
Proiecția fluxurilor de trezorerie utilizată la calcularea celei mai bune estimări ține cont de toate fluxurile de intrare și de ieșire necesare acoperirii obligațiilor pe toată durata de viață a acestora.
Cea mai bună estimare se calculează la valoare brută, fără deducerea creanțelor din reasigurare sau de la vehicule investiționale care se calculează separat, conform prevederilor art. 58 .
Marja de risc se calculează astfel încât să garanteze o valoare suficientă a rezervelor tehnice, de care ar avea nevoie societățile pentru a-și putea asuma și acoperi obligațiile.
Cea mai bună estimare și marja de risc se calculează separat, cu excepția cazului în care fluxurile de trezorerie asociate obligațiilor pot fi replicate adecvat prin utilizarea unor instrumente financiare cu valoare de piață observabilă și fiabilă, astfel încât valoarea rezervelor tehnice să se calculeze pe baza valorii de piață a instrumentelor respective.
În cazul în care marja de risc este calculată separat, aceasta se bazează pe costul capitalului egal cu SCR necesar pentru a acoperi obligațiile pe toată durata de viață a acestora.
Rata utilizată de către societăți pentru determinarea costului capitalului menționat la alin. (8) este rata suplimentară, revizuită periodic, față de rata relevantă a dobânzilor fără risc, necesară menținerii fondurilor proprii eligibile care acoperă SCR.
Structura temporală relevantă a ratei dobânzilor fără risc este derivată din instrumente financiare și obligațiuni ale căror scadențe se materializează pe o piață diversificată, lichidă și transparentă; în caz contrar, structura respectivă se extrapolează astfel
pe baza ratelor forward ale celor mai lungi scadențe pentru instrumente financiare și obligațiuni observabile într-o piață diversificată, lichidă și transparentă, care reies uniform dintr-un set de rate forward și care converg către ultima rată forward
pe baza ratelor dobânzilor fără risc ajustate.
Societățile pot aplica, în condițiile menționate la art. 166 alin. (1) lit. h) , o primă de echilibrare structurii temporale relevante a ratei dobânzilor fără risc pentru a calcula cea mai bună estimare pentru un portofoliu de obligații aferente asigurărilor sau reasigurărilor de viață, inclusiv anuităților care derivă din asigurări sau reasigurări generale, și în următoarele condiții
societățile alocă un portofoliu de active alcătuit din obligațiuni și alte active cu caracteristici similare în ceea ce privește fluxurile de trezorerie pentru a acoperi cea mai bună estimare a portofoliului de obligații de asigurare sau reasigurare și a menține alocarea respectivă pe toată durata de viață a obligațiilor, cu excepția scopului de a menține echivalența fluxurilor de trezorerie estimate, aferente activelor și obligațiilor, în cazul în care fluxurile de trezorerie au suferit modificări semnificative
portofoliile de active și de obligații de asigurare sau reasigurare menționate la lit. a) sunt identificate, organizate și administrate separat de alte activități ale societății, iar portofoliul de active nu poate fi utilizat pentru acoperirea pierderilor rezultate din alte activități
activele sunt menținute în aceeași monedă în care sunt înregistrate obligațiile de asigurare sau reasigurare pe care le acoperă și neconcordanțele care pot apărea nu generează riscuri semnificative adăugate riscurilor inerente activității căreia i se aplică prima de echilibrare
contractele care formează portofoliul de obligații de asigurare sau reasigurare nu generează plăți viitoare de prime
singurele riscuri de subscriere aferente portofoliului de obligații de asigurare sau reasigurare sunt riscul de mortalitate, riscul de cheltuieli, riscul de revizuire și riscul de longevitate
în cazul riscului de mortalitate, cea mai bună estimare se majorează cu până la 5% în condiții de stres, calibrarea fiind în conformitate cu prevederile art. 72 alin. (2)-(4)
contractele care formează portofoliul de obligații de asigurare sau reasigurare nu includ opțiuni pentru contractanți sau includ doar opțiunea de răscumpărare cu o valoare de până la valoarea activelor aferente obligației respective la momentul răscumpărării
fluxurile de trezorerie aferente activelor sunt fixe și nu pot fi modificate de emitenți sau de terți
portofoliul de obligații de asigurare sau reasigurare include toate obligațiile aferente contractelor acoperite, acestea neputând fi divizate.
Fără a aduce atingere prevederilor alin. (2) lit. h) , societățile care aplică o primă de echilibrare pot utiliza active cu fluxuri de trezorerie variabile
dacă sunt dependente de inflație în mod similar obligațiilor
în cazul în care emitentul sau contrapartida modifică fluxurile de trezorerie, compensațiile primite de societăți le permit acestora să reinvestească în active admise să acopere portofoliul de obligații și cu o calitate a creditului echivalentă sau superioară.
Societățile care aplică o primă de echilibrare nu pot utiliza altă metodă, iar în cazul în care condițiile menționate la alin. (2) nu mai sunt îndeplinite, informează de îndată A.S
despre măsurile adoptate pentru a remedia situația în maximum două luni de la data constatării, iar în cazul în care acest lucru nu este posibil, nu mai utilizează o primă de echilibrare pentru o perioadă de 24 de luni.
Societățile nu utilizează o primă de echilibrare în cazul în care aplică prima de volatilitate menționată la alin. (8)-(16) sau măsura tranzitorie menționată la art. 167 .
Pentru fiecare monedă, societățile calculează prima de echilibrare în conformitate cu următoarele principii
prima de echilibrare este strict egală cu diferența dintre următoarele elemente: (i) rata anuală acumulată, calculată ca rată unică de actualizare care, atunci când se aplică fluxurilor de trezorerie ale portofoliului de obligații, are drept rezultat o valoare egală cu valoarea portofoliului de active alocat; (ii) rata anuală acumulată, calculată ca rată unică de actualizare care, atunci când se aplică fluxurilor de trezorerie ale portofoliului de obligații, are drept rezultat o valoare egală cu cea mai bună estimare care ține cont de valoarea în timp a banilor prin utilizarea structurii temporale relevante a ratei dobânzilor fără risc
prima de echilibrare nu include marja de credit istorică ce reflectă riscurile reținute de societăți
fără a aduce atingere lit. a) , marja de credit istorică se majorează atunci când este necesar pentru ca prima de echilibrare aplicată activelor cu o calitate a creditului inferioară să nu depășească prima de echilibrare aplicată activelor cu o calitate a creditului superioară, ambele categorii de active având aceeași durată și fiind încadrate în aceeași clasă
utilizarea evaluărilor externe ale creditului la calcularea primei de echilibrare se realizează în conformitate cu prevederile legale.
Marja de credit istorică menționată la alin. (6) lit. c)
este egală cu suma următoarelor elemente: (i) marja de credit care corespunde probabilității de neîncasare a creanțelor aferente activelor determinată pe baza datelor statistice pe termen lung privind active cu aceeași durată, calitate a creditului și încadrate în aceeași clasă; (ii) marja de credit care corespunde pierderii estimate în urma diminuării calității activelor
în cazul expunerilor față de administrațiile și băncile centrale ale statelor membre, este egală cu cel puțin 30% din media pe termen lung a marjei de credit peste rata dobânzilor fără risc ale activelor cu aceeași durată, calitate a creditului și încadrate în aceeași clasă, observabile în piețele financiare
în cazul altor active decât expunerile menționate la lit. b) , este egală cu cel puțin 35% din media pe termen lung a marjei de credit peste rata dobânzilor fără risc ale activelor cu aceeași durată, calitate a creditului și încadrate în aceeași clasă, observabile în piețele financiare
corespunde procentelor menționate la lit. b) și c) în cazul în care nu se poate determina o marjă de credit credibilă din datele statistice menționate la lit. a) pct. (i) .
Prima de volatilitate aplicată structurii temporale relevante a ratei dobânzilor fără risc pentru a calcula cea mai bună estimare, în conformitate cu art. 166 alin. (1) lit. i) , este determinată pe baza marjei dintre rata dobânzilor generate de activele dintr-un portofoliu de referință și ratele structurii temporale relevante a ratei dobânzilor fără risc pentru fiecare monedă.
Portofoliul de active menționat la alin. (8) este reprezentativ pentru fiecare monedă și pentru activele denominate în moneda respectivă și în care societățile investesc pentru a acoperi cea mai bună estimare a obligațiilor deținute în aceeași monedă.
Valoarea primei de volatilitate menționate la alin. (8) este de 65% din marja de monedă corectată în funcție de risc și calculată ca diferența dintre marja menționată la același alineat și procentul din marja respectivă atribuit evaluării realiste a pierderilor estimate, a riscului de credit neașteptat sau a altor riscuri inerente activelor.
Prima de volatilitate menționată la alin. (8) se aplică numai pentru punctele de rată de dobândă pentru care nu se aplică extrapolarea menționată la alin. (1) ; extrapolarea se realizează pe baza punctelor de dobândă ajustate.
Majorarea menționată la alin. (13) se realizează înainte de a se aplica procentul de 65% menționat la alin. (10) .
Pentru fiecare jurisdicție relevantă, prima de volatilitate este majorată cu diferența dintre marja de jurisdicție corectată în funcție de risc și dublul marjei de monedă corectate în funcție de risc, în cazul în care diferența respectivă este pozitivă și marja de jurisdicție corectată în funcție de risc depășește 85 de puncte de bază.
Prima de volatilitate majorată în conformitate cu prevederile alin. (13) se aplică numai pentru produsele comercializate în jurisdicția respectivă.
Marja de jurisdicție corectată în funcție de risc se calculează în același mod ca marja de monedă corectată în funcție de risc, conform alin. (10) , portofoliul de referință fiind reprezentativ pentru activele care sunt denominate în moneda jurisdicției respective și care acoperă cea mai bună estimare a obligațiilor legate de produsele comercializate în jurisdicția în cauză.
Prin excepție de la prevederile art. 72 , SCR nu acoperă pierderile înregistrate de fondurile proprii de bază în urma modificărilor primei de volatilitate.
Societățile utilizează următoarele informații tehnice publicate trimestrial de EIOPA și solicitate de Comisia Europeană, pentru fiecare monedă relevantă
structura temporală relevantă a ratei dobânzilor fără risc
marja de credit istorică pentru durata, calitatea creditului și clasele de active relevante
prima de volatilitate pentru fiecare piață de asigurări națională relevantă; societățile pot aplica prima de volatilitate numai în ceea ce privește monedele și piețele naționale pentru care actele normative de directă aplicabilitate emise de Comisia Europeană dispun cu privire la aceasta.
La calcularea rezervelor tehnice, pe lângă elementele prevăzute la art. 54 , se ține cont și de următoarele
toate cheltuielile aferente administrării obligațiilor din asigurare și reasigurare
inflație, inclusiv pentru cheltuieli și daune
plățile către contractanți și beneficiari, inclusiv beneficiile discreționare viitoare estimate, garantate sau nu contractual, cu excepția cazului în care plățile cad sub incidența art. 66
valoarea garanțiilor financiare și toate opțiunile contractuale incluse în contractele de asigurare și de reasigurare
probabilitatea de exercitare de către contractanți a opțiunilor contractuale.
Ipotezele utilizate pentru determinarea probabilității prevăzute la alin. (1) lit. e) sunt realiste, se bazează pe informații credibile și de actualitate și sunt stabilite luând în considerare, explicit sau implicit, impactul pe care eventualele schimbări ale condițiilor financiare și nefinanciare îl pot avea asupra exercitării opțiunilor respective.
În vederea calculării rezervelor tehnice, societățile segmentează obligațiile de asigurare și reasigurare în grupe de riscuri omogene și, cel puțin, pe linii de afaceri
Rezultatul obținut conform alin. (1) se ajustează pe baza evaluării probabilității de neîncasare a creanțelor și a pierderilor medii astfel rezultate.
Societățile instituie proceduri și procese în aplicarea acestora pentru a asigura adecvarea, integralitatea și exactitatea datelor utilizate pentru calcularea rezervelor tehnice.
Societățile pot utiliza aproximări adecvate pentru calcularea celei mai bune estimări în situația în care nu dispun de un volum suficient de date de calitate adecvată pentru a aplica o metodă actuarială adecvată unor seturi sau subseturi de obligații de asigurare și reasigurare ori creanțelor din reasigurare sau de la vehiculele investiționale.
Societățile instituie proceduri și procese în aplicarea acestora care să permită compararea permanentă a valorilor celei mai bune estimări și a ipotezelor stabilite cu cele obținute și stabilite anterior și, în cazul identificării unor diferențe sistematice, realizează ajustări ale metodelor actuariale utilizate și/sau ale ipotezelor stabilite
A.S
solicită societăților să documenteze
adecvarea nivelului rezervelor tehnice
adecvarea și relevanța metodelor și datelor statistice utilizate.